엔에프씨 (265740)¶
최신 분석: 2026-06-19¶
밸류에이션 스냅샷¶
| 항목 | 값 |
|---|---|
| 현재가 | 5,160원 (2026-06-17 기준) |
| 주가수익비율(PER) | 5.5배 (향후 12개월 추정 기준) |
시장 전망¶
- 2분기 실적 성장 전망: 2026년 2분기 연결 매출과 영업이익이 각각 전년 동기 대비 58%, 55% 성장한 266억원과 48억원 수준이 가능할 것으로 전망된다.
- 제조자개발생산(ODM) 사업 본격화: 원료·소재 분야의 높은 연구개발 역량을 기반으로 제조자개발생산 사업을 본격화하기 시작했으며, 사업 가시성이 높다는 평가다.
- 재평가 국면 진입 전망: 제조자개발생산 경쟁력이 입증되면서 주가가 재평가(리레이팅)되는 국면에 진입할 것으로 전망된다.
리스크 요인¶
- 신사업 가시성 변수: 제조자개발생산 사업의 실적 기여는 본격화 초기 단계로, 수주 흐름과 고객사 다변화 속도에 따라 성장 전망이 달라질 수 있다.
- 낮은 밸류에이션의 양면성: 향후 12개월 추정 주가수익비율 5.5배는 저평가 매력이지만, 동시에 시장이 성장 지속성에 부여하는 신뢰가 아직 제한적임을 의미한다.
재무 하이라이트¶
| 항목 | 2026(전망) | 2027(전망) |
|---|---|---|
| 매출액(억원) | 998 | 1,233 |
| 영업이익(억원) | 180 | 222 |
| 매출 성장률(%) | +39.4 | +23.5 |
| 영업이익 성장률(%) | +43.5 | +23.5 |
리포트 히스토리¶
- 2026.06.19: 원료·소재 연구개발 역량 기반 제조자개발생산 사업 본격화와 재평가 국면 진입을 핵심으로 제시. 2분기 영업이익 48억원(전년 대비 +55%) 전망. 투자의견 제시 없음(Not Rated).
주요 키워드¶
#엔에프씨, #소재, #ODM, #원료소재, #리레이팅
면책 고지¶
면책 고지
본 리포트는 공개된 여러 자료들을 참고한 것으로, 투자의견을 제시하지 않습니다. 투자의 책임은 본인에게 있습니다. 참고 범주: 공개 시장 지표, 기업 공시, 주요 경제 뉴스 흐름.